一、发行人概述
东芯股份是国内领先的存储芯片设计公司，聚焦中小容量通用型存储芯片的研发、设计和销售，是中国大陆少数可以同时提供NAND、NOR、DRAM等存储芯片完整解决方案的公司，公司产品已经在高通、博通、联发科、中兴微、瑞芯微、北京君正、恒玄科技、紫光展锐等多家知名平台厂商获得认证，同时已进入三星电子、海康威视、歌尔股份、传音控股、惠尔丰等国内外知名客户的供应链体系，被广泛应用于通讯设备、安防监控、可穿戴设备、移动终端等终端产品。
公司拥有国内外发明专利77项，集成电路专业布图设计所有权26项，先后获得“第七届中国电子信息博览会创新奖”、“2020年度中国IC设计成就奖之年度最佳存储器”、“2019年度上海市‘专精特新’中小企业”等荣誉称号。
报告期内，东芯股份各年营业收入实现持续增长，由2017年度的35,804.95万元增长至2019年度的51,360.88万元，年复合增长率达到19.77%。报告期内，公司扣除非经常性损益后归属于母公司股东净利润分别为-3,242.93万元、-3,040.02万元、-6,343.22万元和-94.71万元。因此东芯股份选择的
科创板上市
标准为：预计市值不低于人民币30亿元，且最近一年营业收入不低于人民币3亿元。
三、募集资金用途
（一）1xnm 闪存产品研发及产业化项目
1、项目基本情况
本项目是在公司现有的存储芯片设计业务能力的基础上，开发生产 1xnm NAND Flash 芯片，通过购置设备、软件系统以及培养优秀的研发技术人员，提升芯片设计能力，推进产品先进制程，降低制造成本，提升芯片存储容量，顺应存储芯片行业发展方向，提升公司的盈利能力，提高产品竞争力。
2、项目投资概算、建设规模和进度计划
公司拟开展 1xnm 闪存产品研发及产业化项目，本项目拟投入资金约23,110.68 万元人民币，具体情况如下：
（二）车规级闪存产品研发及产业化项目
1、项目基本情况
公司凭借多年在存储芯片设计领域丰富的经验积累，在对产品稳定性和可靠性进行深度研究的基础上，拟进一步布局汽车电子领域，通过购置先进的研发设备、软件系统以及培养优秀的研发技术人员，增强车规级存储芯片的设计研发能力，并实现车规级闪存产品的产业化目标，进一步丰富公司产品结构，提高核心竞争力的同时推动公司产品向高性能、高附加值的方向发展。
2、项目投资概算、建设规模和进度计划
本项目拟投资 16,633.84 万元，其中建设投资 6,293.88 万元，占比 37.84%；研发投入7,980.00万元，占比47.97%；铺底流动资金2,359.96万元，占比14.19%，具体如下表：
（三）研发中心建设项目
1、项目基本情况
本项目总投资 5,840.48 万元，主要建设内容包括研发中心的基建投资、先进研发和实验设备的购置、专业技术人才的培养等。本次研发中心建设项目以开发行业前沿技术和产品为目标，将基于长期以来在存储芯片领域积累的丰富研发基础，理论研究和应用开发并重，不断提升公司研发创新能力，具体研发情况如下：
本项目拟投入资金约 5,840.48 万元人民币，其中建设投资 2,160.48 万元，占比 36.99%；研发费用 3,680.00 万元，占比 63.01%，主要用于研发人员的薪酬、试制费用以及软件使用权购买。具体如下：
2017年3月，东芯股份第一次增资，注册资本增加至20,000万元，新增由闻起投资出资14,191.85万元（货币出资14,139.85万元，资本公积转增52.00万元）、犀华投资以资本公积转增出资17.26万元、杨荣生认缴9.81万元。
2017年12月，股权转让20,000.00闻起投资将其持有公司5.81%的股权转让给东芯科创，将其持有公司85.64%的股权转让给东方恒信；犀华投资将其持有公司5.44%的股权转让给东芯科创。
2018年8月，东芯股份第二次增资，注册资本增加至28,070.18万元，聚源聚芯认缴2,807.02万元，中金锋泰认缴1,754.39万元，鹏晨源拓认缴1,754.39万元，中车创投认缴1,052.63万元，小橡创投认缴701.75万元。
2019年4月28日，东芯有限通过股东会决议，同意有限公司整体变更为股份公司。
2019年9月，东芯股份第三次增资，注册资本增加至31,165.00万元，中金锋泰认缴193.42万元；中电基金认缴580.27万元；嘉兴海通认缴232.11万元；海通创投认缴386.85万元；纪立军认缴193.42万元；上海瑞城认缴193.42万元；景宁芯创认缴464.22万元；高良才认缴58.03万元；王超认缴386.85万元；谢莺霞认缴100.00万元；李美玲认缴58.03万元；王亲强认缴63.47万元；沈芬英认缴126.71万元；杨斌认缴58.03万元。认购价格为5.17元/股。
2020年5月，东芯股份第四次增资，注册资本增加至33,168.73万元，哈勃投资认购1,326.75万元、国开科创认购483.56万元、青浦投资认购193.42万元。认购价格为5.17元/股。
五、股权结构及股东情况
东芯股份的实际控制人为蒋学明。截至本招股说明书签署日，其通过东方恒信、东芯科创控制发行人49.96%的表决权。
报告期内，直销模式下公司前五大客户的销售情况如下表所示：
七、报告期内前五大供应商及采购情况
报告期内，公司前五大供应商的采购情况如下表所示：
报告期内，公司各期研发费用占当期营业收入的比重如下：
截至 2020 年 12 月 31 日，公司研发人员共有 67 人，占员工总数比达到 40.61%。
十一、上市主要风险
报告期内，东芯股份的营业收入分别为35,804.95万元、50,997.55万元、51,360.88万元和31,182.32万元，公司扣除非经常性损益后归属于母公司股东净利润分别为-3,242.93万元、-3,040.02万元、-6,343.22万元和-94.71万元。公司报告期内亏损且存在累计未弥补亏损。
截至报告期末，公司经审计的母公司报表未分配利润为-902.60万元，合并报表中未分配利润为-11,281.37万元，公司可供股东分配的利润为负值。
报告期各期末，公司存货的账面价值分别为18,782.91万元、32,368.61万元、41,596.20万元及44,788.94万元，占总资产的比例分别为50.46%、49.58%、58.95%、59.05%。
公司采用Fabless经营模式，公司产品生产相关环节委托晶圆代工厂、封测厂进行。由于集成电路行业的特殊性，晶圆代工厂和封测厂属于重资产企业而且市场集中度较高。报告期各期，公司向前五大供应商的采购金额占采购总额的比例分别为88.44%、83.16%、83.81%及88.73%，集中度较高。
2021年4月19日 13:35
